Финансовый анализ, бюджетирование и управление денежными потоками

Программа мероприятия

• Финансово-экономический анализ: классические и современные методы анализа. Применение на практике

  1. Стадии финансового анализа.

  • Суть анализа финансовых коэффициентов.
  • Коэффициенты доходности и рентабельности продаж, практика применения при принятии решений.
  • Достоинства и недостатки классического коэффициентного анализа.
  • Расчет операционного и финансового циклов, применение на практике анализа причин изменений операционного цикла.
  • Показатели, отражающие рост рыночной стоимости бизнеса, их назначение и взаимосвязь.

  2. C-V-P-анализ.

  • Постоянные и переменные расходы.
  • Классический и практический графики роста расходов и прибыли в зависимости от роста объемов производства и продаж.
  • Причины роста расходов. Выявление причин роста расходов.

  3. Система ранних индикаторов и Balanced Scorecard.

  • Модели упрощения и их применение в анализе.
  • Анализ рынка и клиентов, анализ эффективности бизнес-процессов, анализ эффективности работы персонала.
  • Методики и показатели оценки профессионализма и лояльности персонала.

• Управленческий учет. Способы учета затрат, расчет себестоимости и прибыли

  1. Виды учета в компании. Цели и задачи управленческого учета.
  2. Классификация затрат:

  • переменные/постоянные,
  • прямые/косвенные,
  • основные/накладные.

  3. Определение точки безубыточности для многопродуктовых компаний.
  4. Формирование финансовой структуры компании: организационный и процессный подходы.
  5. Методики учета затрат и расчета себестоимости единицы продукции в российской и международной практике:

  • попроцессный,
  • попередельный,
  • позаказный,
  • нормативный,
  • стандарт-костинг,
  • директ-костинг,
  • ABC-костинг,
  • Target-костинг,
  • Throughput-костинг.

• Эффективная система бюджетирования

  1. Основные понятия, применяемые в бюджетирование.

  • Взаимосвязь стратегического и оперативного планирования.
  • Понятия и виды бюджетов.
  • Центры финансовой ответственности.
  • Типы бюджетов.

  2. Формирование основного бюджета компании.

  • Этапы формирования основного бюджета компании.
  • Бюджет с нуля Zero-based budgeting (ZBB).

  3. Бюджетное планирование и методы прогнозирования.

  • Источники информации. Что необходимо учитывать при составлении бюджетов.
  • Критерии для выбора техники прогноза. Допущения при прогнозировании.
  • Этапы процедуры прогнозирования.
  • Учет макро- и микроэкономических условий.
  • Определение коэффициента корреляции.

  4. Анализ исполнения бюджета.

  • Контролируемые и неконтролируемые затраты.
  • Простой анализ отклонений. Причины отклонений.
  • Комбинированный анализ отклонений.
  • Общее отклонение по материалам.
  • Отклонение по продажам.
  • Плановые и операционные отклонения.

• Финансовый менеджмент

  1. Финансовый менеджмент, финансовая политика, финансовые механизмы.
  2. Источники формирования финансовых ресурсов.
  3. Концепция временной ценности денег и денежных потоков.
  4. Оценка стоимости бизнеса.
  5. Дивидендная политика компании.
  6. Оценка рисков.

• Методы оценки стоимости бизнеса, управление стоимостью компании

  1. Финансово-экономический анализ компании.
  2. Инвестиционный анализ.
  3. Подходы к определению стоимости бизнеса.
  4. Особенности оценки стоимости основных средств, недвижимости, земельных участков, НМА.
  5. Оценка рисков, связанных с приобретением бизнеса.

  • методы оценки риска;
  • противодействие риску.

• Анализ инвестиционных проектов. Управление рисками

  1. Этапы проектов. 5 составляющих успешного проекта. Принципы эффективных инвестиций.
  2. Методы оценки инвестиционных проектов. Статические и динамические методы. Дисконтирование. DPB-, NPV-, IRR-методы. Практика применения методов оценки инвестиционных проектов на практике.
  3. Анализ чувствительности инвестиционных проектов. Метод сценариев. Метод Монте-Карло. Метод дерева решений.
  4. Риск-менеджмент. 5 стадий принятия негативных экономических событий. Причинно-следственная модель риска. Способы выявления рисков. Оценка рисков. Матрицы рисков. Градация рисков. Способы работы с рисками.

• Бизнес-план: разработка и реализация. Привлечение финансирования проекта

  1. Бизнес-план – ключевой документ инвестиционного цикла.
  2. Разделы бизнес-плана, обязательные и опциональные элементы.
  3. Использование программного обеспечения для разработки бизнес-плана.
  4. Анализ финансовых рисков, разработка мер реагирования.
  5. Оценка качества бизнес-плана, типичные ошибки.
  6. Презентация документа инвесторами и руководству.
  7. Виды и источники финансирования проектов: от кредита до размещения акций.
  8. Ключевые документы обоснования эффективности инвестиций.

• Обучение Excel 2016

  1. Работа с книгами, листами Excel. Ввод и редактирование данных.

  • Интерфейс.
  • Лента и вкладки.
  • Элементы управления.
  • Настройки панели быстрого доступа.
  • Мини панель инструментов.
  • Строка формул и поле имя.
  • Рабочий лист.
  • Строка состояния.
  • Вертикальная и горизонтальная полосы прокрутки.
  • Разметка страницы и вставка колонтитулов.
  • Печать книг.
  • Отслеживание исправлений в Excel.
  • Рецензирование исправлений.
  • Примечание к ячейкам Excel.
  • Проверка орфографии в Excel.
  • Инспектор документов.
  • Защита информации.
  • Защита рабочей книги.
  • Защита листов от просмотра.
  • Защита элементов листа от просмотра.
  • Защита отдельных ячеек листа.

  2. Таблицы. Сводные таблицы. Диаграммы.

  • Создание и редактирование таблицы Excel на листе.
  • Преобразование таблицы в диапазон данных.
  • Диаграммы. Создание и редактирование.
  • Удаление диаграммы.
  • Спарклайны. Создание и редактирование.
  • Удаление спарклайнов.
  • Общие сведения об отчетах сводной таблицы и сводной диаграммы.
  • Сводная таблица, создание, редактирование. Срезы.
  • Отчеты сводных диаграмм.

  3. Формулы: от простого к сложному.

  • Формулы.
  • Операторы.
  • Ссылки. Абсолютные, относительные и смешанные.
  • Использование в формулах имен ячеек и диапазонов.
  • Определение ошибок в формулах.
  • Организация вычислений.
  • Математические вычисления.
  • Функции даты и времени.
  • Текстовые, логические и функции просмотра и ссылок.